1년 운용수익 최대 183%…증권사, ‘로보어드바이저’ 도입 가속화

시장 가능성 충분, ‘마이데이터·낮은 운용보수’로 승부수

첨단 기술의 발전과 함께 각 금융사의 로보어드바이저 금융상품 경쟁이 치열한 양상을 보이고 있다. 로보어드바이저는 로봇(Robot)과 투자전문가(Advisor)의 합성어로 고도화된 알고리즘과 빅데이터를 통해 투자자의 포트폴리오를 관리해주는 서비스를 가리킨다.

자산관리(WM) 부문 경쟁에 뛰어든 증권사로서는 로보어드바이저 서비스가 향후 중요한 경쟁력이 될 전망이다. 특히 금융업권 신성장동력 중 하나인 마이데이터 사업과의 시너지 기대감이 모인다. 증권사들은 알고리즘을 자체개발하거나 정보기술(IT) 업체와의 협업을 통해 활로를 찾을 것으로 예상된다.

로보어드바이저 테스트베드 기간별 수익률. /자료: 로보어드바이저 테스트베드 센터

9일 코스콤 산하 로보어드바이저 테스트베드 센터에 따르면 지난 4월(1년 기준) 신한금융투자의 ‘신한-콴텍 가치투자 주식형 2호(적극투자)’ 알고리즘이 182.67%의 수익률로 가장 높았다. 이어 △신한-콴텍 국내주식형 대형1호(적극투자) 123.57% △신한-콴텍 가치투자 주식형 3호(적극투자) 120.73% △신한-콴텍 가치투자 주식형 1호(적극투자) 97.17% △신한-콴텍 가치투자 주식형 2호(위험중립) 76.77% 등 5개의 알고리즘이 상위 10위권에 이름을 올렸다.

NH투자증권도 ‘NH-콴텍 국내주식형 현금여유기업(적극투자)’가 105.48%, ‘NH-콴텍 국내주식형 고배당기업(적극투자)’가 81.22%의 수익률을 기록하며 상위권을 차지했다.

업종별 평균 수익률면에서도 은행과 자산운용사 대비 증권사 실적이 양호했다. 증권사의 1년간 수익률을 유형별로 살펴보면 △안정추구 11.72% △위험중립 23.45% △적극투자 49.57%로 나타났다.

같은 기간 자산운용사는 △안정추구 5.49% △위험중립 15.56% △적극투자 26.17%를 기록했으며, 자문일임사는 △안정추구 9.82% △위험중립 19.59% △적극투자 25.48% 등으로 파악됐다. 은행은 △안정추구 14.19% △위험중립 22.25% △적극투자 31.10%, 기술업체의 경우 △안정추구 14.41% △위험중립 22.09% △적극투자 38.27% 등이다.

다만 현재 로보어드바이저 시장(테스트베드 통과 금융사 기준)에서 증권사 비중이 가장 낮다는 건 극복해야할 과제로 꼽힌다.

지난 2월까지 6240명이었던 계약자수는 3~4월 1100명대로 급감했다. 5000명대 가입자를 확보했던 SK증권-쿼터백이 로보어드바이저 서비스를 중단하면서 대거 이탈해서다. 이에 운용금액(AUM)도 50억~60억원대에서 47억~48억원대까지 줄었다. 전체 AUM에서 차지하는 비중이 0.29%에 불과한 수준이다.

현재 비중이 적은 증권사가 로보어드바이저 시장에 관심을 둘 수밖에 없는 이유는 향후 마이데이터 사업과의 시너지 기대감이 크기 때문이다. 마이데이터 사업은 정보주체 동의하에 금융회사에 저장된 고객 신용정보를 통해 맞춤형 금융서비스를 제공하는 것을 가리킨다. 로보어드바이저 핵심도 빅데이터라는 점에서 활용도가 높을 것으로 보인다.

인공지능(AI) 알고리즘 등 기술력이 필요한 부분에서는 증권사 마다 외부 협력 범위를 달리하고 있다. 키움증권은 최근 자체개발한 인공지능 로보어드바이저 ‘키우Go’ 서비스를 출시했으며, 대신증권의 로보어드바이저도 대신금융그룹 내 금융공학파트에서 개발했다. 이외의 증권사에서는 자체개발보단 로보어드바이저 개발 업체와의 협업에 무게 중심을 둔 모습이다.

또한 증권사들은 고객확보를 위해 운용보수 혜택을 내세웠다. 통상 전통적인 WM서비스 수수료가 연 0.75~1.5%인 반면 증권사들의 로보어드바이저 서비스는 운용보수가 아예 없거나 절반수준이다. 지난해 선보인 대신증권의 ‘대신 로보어드바이저’ 서비스는 운용보수가 없고, NH투자증권의 로보어드바이저 자문서비스 ‘NH로보 EMP자산배분’ 자문보수는 연 0.5%에 불과하다.

금융투자업계 관계자는 “로보어드바이저 서비스를 통해 저렴한 비용으로 프라이빗뱅킹(PB)서비스를 받을 수 있다는 장점 때문에 20~30대 투자자 관심이 높아진 상황”이라며 “중장기적으로 성장 가능성이 높은 시장이어서 증권사들의 경쟁도 치열해질 것”이라고 설명했다.

[CEO스코어데일리 / 홍승우 기자 / hongscoop@ceoscore.co.kr]

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