엔비디아, 네이버에 10억불 투자 3대 주주 등극…“AI 팩토리 글로벌 확장, 전기 맞았다”

1조4809억원 제3자배정 유상증자…엔비디아, 지분 4.5% 확보
자금 전액 AI 팩토리 투입…2028년까지 200MW·GPU 10만개 구축
브룩필드와 90억달러 인프라 협상…자사주 1조원 규모 소각 병행

이해진 네이버 이사회 의장(오른쪽)과 젠슨 황 엔비디아 CEO(왼쪽)가 24일(현지시간) 이재명 대통령이 임석한 가운데 미국 샌프란시스코 더 미드웨이에서 열린 AI 서밋에서 글로벌 AI 팩토리 구축을 위한 투자협약을 체결한 뒤 기념촬영을 하고 있다. <출처=연합뉴스>

엔비디아가 제3자배정 유상증자를 통해 네이버 지분 약 4.5%를 취득한다. 네이버는 엔비디아에서 조달한 약 1조4800억원을 인공지능(AI) 팩토리 신규 사업에 투입하고, 글로벌 투자회사 브룩필드와 최대 90억달러 규모의 컴퓨팅 인프라 조성을 위한 본계약 협상에 들어간다.

네이버는 지난 24일 이사회를 열고 엔비디아를 대상으로 보통주 724만1564주를 발행하는 제3자배정 유상증자를 결정했다고 27일 공시했다.

신주 발행가는 주당 20만4500원이며 예상 조달액은 1조4809억원이다. 엔비디아가 지급할 총 인수대금은 10억달러다. 신주 납입기한은 오는 10월30일이다.

현재 공시된 발행주식 수를 기준으로 단순 계산하면 엔비디아는 유상증자 이후 네이버 지분 약 4.4%를 보유하게 된다. 네이버가 다음달 3일 자사주 490만1094주를 약 1조169억원에 소각할 예정인 점을 고려하면 엔비디아의 최종 지분율은 약 4.5%까지 높아질 것으로 예상된다.

증자와 자사주 소각이 예정대로 이뤄지면 엔비디아는 국민연금공단과 블랙록에 이어 네이버의 3대 주주에 오를 전망이다. 네이버가 제3자배정 유상증자를 실시하는 것은 22년 만이며, 2008년 코스피 이전 상장 이후 처음이다.

양사는 지난 24일 현지시간 미국 캘리포니아주 산타클라라 엔비디아 본사에서 전략적 투자 계약을 체결했다. 계약식에는 이해진 네이버 이사회 의장과 최수연 네이버 대표, 젠슨 황 엔비디아 최고경영자(CEO) 등이 참석했다.

네이버는 유상증자로 조달한 자금 전액을 AI 팩토리 관련 신규 사업에 사용할 계획이다. 연도별 투자 예정 금액은 올해 약 50억원, 내년 약 6920억원, 2028년 이후 약 7838억원이다.

이번 투자는 네이버가 엔비디아·브룩필드와 함께 추진하는 총 100억달러 규모 글로벌 AI 팩토리 구축 계획의 일환이다. 네이버는 이재명 대통령의 미국 샌프란시스코 ‘AI 서밋’ 방문을 계기로 엔비디아와 전략적 투자 협약을, 브룩필드와 인프라 공급 계약을 각각 체결했다고 밝힌 바 있다.

네이버는 현재 초기 55메가와트(MW) 규모인 AI 팩토리를 2028년까지 200MW로 확대하고, 장기적으로는 1기가와트(GW)급 인프라를 구축할 방침이다. 200MW 규모 AI 팩토리에는 약 10만개의 엔비디아 고성능 그래픽처리장치(GPU)가 투입되며, 엔비디아의 차세대 ‘베라 루빈’과 ‘블랙웰’ 플랫폼이 도입된다.

브룩필드는 최대 90억달러 규모의 컴퓨팅 인프라를 프로젝트파이낸싱(PF) 방식으로 조성하는 방안을 제안했다. 네이버는 브룩필드가 구축한 인프라를 사용하는 형태의 계약을 협의하고 있으며, 브룩필드를 12주간 독점적 우선협상대상자로 선정할 계획이다.

네이버는 엔비디아의 투자로 GPU 수급과 기술 협력 기반을 확보하고 브룩필드의 자금 지원을 통해 대규모 전력·데이터센터 등 컴퓨팅 인프라를 마련할 수 있을 것으로 기대하고 있다. 이를 바탕으로 AI 팩토리 운영을 새로운 수익원으로 육성하고 아시아·태평양 지역의 핵심 AI 인프라 허브로 도약한다는 구상이다.

[CEO스코어데일리 / 김동일 기자 / same91@ceoscore.co.kr]

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